2024年3月30日 星期六 天气：阴

复盘与读书笔记：趋势捕捉与追踪交易策略解析

一、洞察市场脉动

（一）探寻价值与价格的交汇点

在时间的长河中，价值和价格偶尔会相遇，这一刻往往孕育着投资者的巨大机遇。

价值与价格的交汇

关于交汇点的类型，包括日均线与指标均线的交错。

（二）把握趋势的节奏

投资者需区分长期、中期与短期趋势，实施“长线观察，短线操作”策略。通过分析日K线、周K线、月K线，将它们相互串联，延伸至数年的走势，以预测市场趋势。

（三）紧跟热点信息

挖掘并解读市场驱动力，捕捉行业与概念板块的热点，追踪龙头股、主力资金动态以及主要债券。

二、趋势追踪的艺术

（一）技术追踪的资金管理

技术追踪的根本目的是资金管理，其要点包括分散投资（单一策略不超过资金总额的15%）和利用技术手段捕捉趋势、遏制反向波动。

（二）趋势追踪的交易计划

1. 趋势追踪的五大策略：高空买入高空卖出；紧随价格波动；承担可控风险；不设盈利目标，顺应趋势；跨市场交易，增加趋势捕捉机会。

2. 风险管理：在交易系统中配备适当的风险管理措施，如系统胜率为50%，风险回报比为1:2，并不一定代表良好的盈利模式。若以30%的本金承担风险，第四次交易就可能面临爆仓风险；若以1%的本金承担风险，则可能获得4%的收益。

3. 止损与止盈设置：通过支撑位止盈、追踪止损、阻力位止盈等策略进行。

4. 追踪止损方法：包括大盘追踪、券商板块追踪、移动平均线交叉、收盘价穿越移动平均线、价格结构突破、趋势线突破以及ATR数值距离峰值或低谷的设定。

三、构建趋势追踪策略

（一）策略制定

明确七个关键问题：交易时间框架、每笔交易风险承受、交易市场选择、交易策略条件、入场点、错误方向的出场点、正确方向的出场点。

（二）系统交易策略

1. 交易规则：收盘价达到最近200天最高点时买入，达到最低点时卖出；设置6 ATR的追踪止损；每笔订单风险控制在1%。

2. 交易市场：涵盖黄金、铜、银、钯、铂；标普500、欧元/日元、欧元/美元、墨西哥比索、英镑；美国国债、BOBL、BUXL、BTP、10年期加拿大债券；取暖油、小麦、玉米、木材、糖等。

3. 回测结果：937笔交易，胜率42.8%，年收益率9.89%，最大回撤24.12%。

（三）建立自选库

根据RSI、BIAS指标构建股票池，RSI指标以上排列，BIAS指标以下排列。关注券商板块，选择主力资金青睐的股票。